Νέο κλείσιμο για τη Nexi, η οποία, αφού έχασε περισσότερες από δύο ποσοστιαίες μονάδες την παραμονή, υπερασπίστηκε πολύ καλύτερα χθες.

Η μετοχή έκλεισε τη συνεδρίαση στα 17,65 €, με μείωση 0,28% και διαπραγματεύθηκαν πάνω από 1,6 εκατομμύρια μετοχές, έναντι του μέσου όρου των τελευταίων 30 ημερών περίπου 1,6 εκατομμυρίων.

Nexi: Μνημόνιο συνεργασίας με την ελληνική Alpha Bank

Η Nexi παρουσίασε αδυναμία αφού την Τρίτη υπέγραψε μνημόνιο συμφωνίας με την ελληνική τράπεζα Alpha bank, σχετικά με την εξαγορά της επιχείρησης εξαγοράς εμπόρων, η οποία θα μετατραπεί σε μια νέα εταιρεία στην οποία η Nexi θα έχει 51%.

Το μνημόνιο αφορά επίσης την υπογραφή μακροπρόθεσμης συμφωνίας διανομής με την ίδια την τράπεζα, η οποία διαθέτει δίκτυο 300 υποκαταστημάτων και πρωτοστατεί στον τομέα των πληρωμών στην Ελλάδα.

Η αποτίμηση της αξίας της επιχείρησης για το 100% της νέας εταιρείας είναι 307 εκατ. Ευρώ συν κέρδη 31 εκατ., Υπό την προϋπόθεση της επίτευξης προκαθορισμένων οικονομικών στόχων εντός των πρώτων τεσσάρων ετών λειτουργίας.

Το newco, το οποίο θα ενοποιηθεί από τη Nexi το πρώτο τρίμηνο του 2022, θα φέρει στον όμιλο πάνω από 150 χιλιάδες POS, 9 δισεκατομμύρια ευρώ σε όγκους, 93 εκατομμύρια έσοδα και 18 εκατομμύρια σε EBITDA πριν από συνέργειες.

Η λειτουργία, η οποία αξιολογεί το Newco περίπου 17 φορές την αξία της επιχείρησης / Ebitda 2022 προ-συνέργειες και το ποσοστό προ-κέρδους, ουσιαστικά σύμφωνα με τη Nexi, θα χρηματοδοτηθεί εξ ολοκλήρου με τους διαθέσιμους πόρους και οι αναλυτές της Equita SIM εκτιμούν περίπου 1% ρυθμό ανάπτυξης Eps.

Nexi: Η Equita σχολιάζει τη λειτουργία

Σύμφωνα με τους αναλυτές, η συναλλαγή είναι στρατηγικά θετική καθώς επιτρέπει στη Nexi να καθιερώσει ηγετική θέση σε μια ταχέως αναπτυσσόμενη αγορά.

Ο όμιλος επεκτείνει περαιτέρω τις δραστηριότητες εξαγοράς εμπόρων και αυξάνει τη διαφοροποίηση των εσόδων που δημιουργούνται σε ελκυστικές και υποεκπερασμένες ευρωπαϊκές χώρες.

Επιπλέον, λαμβάνοντας υπόψη την παρουσία της SIA στην Ελλάδα, μετά το κλείσιμο, οι αναλυτές της Equita SIM αναμένουν ότι θα είναι δυνατή η εξαγωγή συνεργιών που επιτρέπουν τη βελτίωση της δημιουργίας αξίας.

Επιβεβαιώθηκε η ανοδική άποψη για τη Nexi, η οποία για την Equita SIM αξίζει μια σύσταση “αγοράς”, με τιμή στόχο 20 ευρώ.

Η Nexi κάτω από το φακό των Jefferies και Banca Akros

Επίσης ποντάρει στη μετοχή ο Τζέφερις που χθες επανέλαβε την αξιολόγηση “αγορά”, με τιμή στόχο 26 ευρώ.

Όσον αφορά το μνημόνιο συνεργασίας που υπογράφηκε με την ελληνική Alpha Bank, οι αναλυτές εξηγούν ότι η πράξη με την οποία η Nexi μπορεί να εξάγει την ενοποίηση της αλυσίδας αξίας εκτός Ιταλίας.

Σύμφωνα με την Banca Akros, η εξαγορά ολοκληρώνει την παρουσία της Nexi-Nets-Sia στον ευρωπαϊκό οικονομικό χώρο, όπου αυτοί οι όμιλοι έχουν ήδη μεγάλη παρουσία.

Με αυτήν τη συμφωνία, ο όμιλος επεκτείνει περαιτέρω τις δραστηριότητές του, αυξάνοντας παράλληλα τη διαφοροποίηση των εσόδων σε εξαιρετικά ελκυστικές και υπο-διαπερασμένες ευρωπαϊκές χώρες.

Η Banca Akros διατηρεί επίσης θετική άποψη για το Nexi, με «συσσωρευμένη» σύσταση και εύλογη αξία 19 ευρώ.